Tab og fradrag ved aktieinvestering
· Opdateret 28. december 2025
Tab på aktier er aldrig sjovt, men du kan i det mindste bruge det til at reducere din skat. Her forklarer vi hvordan tabsfradrag fungerer.
Kort sagt
Tab på aktier kan modregnes i gevinster på andre aktier. Har du ikke nok gevinster, kan du fremføre tabet til senere år. På aktiesparekonto og pension modregnes tab automatisk. På frie midler skal du være opmærksom på reglerne.
Grundreglerne for tabsfradrag
- Tab modregnes i gevinst: Tab på aktier reducerer din skattepligtige aktieindkomst
- Fremførsel: Ubrugt tab kan gemmes til fremtidige år
- Ingen udløb: Tab kan fremføres ubegrænset
- Automatisk: SKAT holder styr på fremført tab
Eksempel på tabsfradrag
Du har i 2026:
- Gevinst på Aktie A: 50.000 kr.
- Tab på Aktie B: 20.000 kr.
- Netto aktieindkomst: 30.000 kr.
- Skat (27%): 8.100 kr.
Uden tabsfradraget ville du betale 13.500 kr. i skat (27% af 50.000 kr.).
Fremførsel af tab
Hvis du har mere tab end gevinst:
- Tab: 50.000 kr.
- Gevinst: 20.000 kr.
- Netto: -30.000 kr. (ingen skat i år)
- Fremført tab: 30.000 kr. til næste år
Næste år kan du bruge de 30.000 kr. til at reducere din skat.
Tab på forskellige kontotyper
Frie midler
- Tab modregnes i gevinster samme år
- Overskydende tab fremføres
- Du skal selv holde øje ved realisationsbeskatning
Aktiesparekonto
- Lagerbeskatning: Tab modregnes automatisk
- Negativ saldo fremføres til næste år
- Ingen manuel handling nødvendig
Pension
- PAL-skat beregnes af netto afkast
- Tab reducerer automatisk PAL-skatten
- Håndteres af pensionsselskabet
Strategisk brug af tab
Tax-loss harvesting
Du kan realisere tab strategisk:
- Sælg tabsgivende aktier før årets udgang
- Modregn i årets gevinster
- Køb evt. samme eller lignende aktie igen
Timing
- Realiser tab i år med store gevinster
- Undgå at realisere tab hvis du ikke har gevinster
- Husk: Tab kan fremføres, så det går ikke tabt
Tab på lagerbeskattet vs. realisationsbeskattet
| Type | Hvornår tæller tab | Modregning |
|---|---|---|
| Lagerbeskatning | Automatisk hvert år | Modregnes automatisk |
| Realisationsbeskatning | Ved salg | Modregnes i gevinster |
Vigtige detaljer
- Ægtefæller: Tab kan modregnes i ægtefælles gevinst
- Dokumentation: Gem handelsnotaer til evt. dokumentation
- SKAT: Holder styr på fremført tab automatisk
- Tjek årsopgørelse: Verificer at fremført tab er korrekt
Konklusion
Tab på aktier er en skattemæssig fordel du bør udnytte. Modregn tab i gevinster for at reducere din skat. Har du ikke gevinster, fremføres tabet automatisk. På ASK og pension håndteres det automatisk – på frie midler bør du være opmærksom.